教育理財(cái)規(guī)劃要未雨綢繆的知識

教育理財(cái)規(guī)劃要未雨綢繆的知識

2007年05月31日 07:09 所謂“望子成龍，望女成鳳”，如何為孩子準(zhǔn)備一筆充足的教育經(jīng)費(fèi)成為父母們的心頭大事。人民銀行最新的調(diào)查顯示，城鄉(xiāng)居民儲蓄的目的，子女教育費(fèi)用排在首位，所占比例接近30%，位列養(yǎng)老和住房之前，而且學(xué)費(fèi)更是年復(fù)一年地上漲，家長們積攢子女教育經(jīng)費(fèi)的壓力陡增，怎樣科學(xué)積攢教育基金成為多數(shù)家長所關(guān)心的問題。 既然子女教育費(fèi)用需求已成家庭理財(cái)?shù)牡谝恍枨?，為人父母者?dāng)然應(yīng)該盡早規(guī)劃，以獲取復(fù)利的可觀收益。有人甚至提議，子女教育規(guī)劃在小孩出生前就可以開始。

教育理財(cái)：宜早不宜遲

曾有人估算，現(xiàn)在一個(gè)小孩在國內(nèi)讀到大學(xué)畢業(yè)，不包括生活費(fèi)，學(xué)費(fèi)在15萬元左右；如果出國

留學(xué)，僅留學(xué)費(fèi)用就在30萬至60萬元不等。然而這些僅僅是現(xiàn)在的數(shù)字，假設(shè)學(xué)費(fèi)以每年3%增長，那么10年后，在國內(nèi)讀到大學(xué)畢業(yè)的費(fèi)用將在20萬元左右！如此龐大的數(shù)字，使子女教育費(fèi)用將成為家庭中僅次于購房的一項(xiàng)支出。

興業(yè)南京分行CFP注冊金融理財(cái)師嚴(yán)萍表示，教育理財(cái)最重要一點(diǎn)是合理考慮風(fēng)險(xiǎn)收益，在小孩不同的年齡段應(yīng)選擇不同的投資。典型的教育周期為15年，在周期的起步階段，父母受到年齡、收入及支出等因素的影響，風(fēng)險(xiǎn)承受能力較強(qiáng)，可充分利用時(shí)間優(yōu)勢，作出積極靈活的理財(cái)規(guī)劃。這個(gè)時(shí)期可以以長期投資為主，以中短期投資為輔，較高風(fēng)險(xiǎn)及較高收益的積極類投資產(chǎn)品可占較高比例，保守類產(chǎn)品所占投資比重應(yīng)較低。到了教育周期的中后期，則應(yīng)相應(yīng)地調(diào)整理財(cái)規(guī)劃中積極類產(chǎn)品與保守類產(chǎn)品的比例，使其與所處階段相適應(yīng)，以獲取穩(wěn)定收益為主。但無論所處于哪種階段，教育理財(cái)，無疑是愈早愈好。

光大南京分行理財(cái)經(jīng)理魏威建議，在規(guī)劃投資時(shí)，首先要計(jì)算教育基金缺口，設(shè)定投資期間及設(shè)定期望報(bào)酬率。如果教育費(fèi)用缺口較大，可以多種理財(cái)產(chǎn)品組合投資，積極型投資組合側(cè)重于股票型基金和混合型基金，每月定期定額投資，并分一部分投資債券型基金，也可辦理教育儲蓄。投資策略應(yīng)隨著目標(biāo)進(jìn)行調(diào)整，如果先期的積極投資獲得較好的收益，可以逐漸將投資組合轉(zhuǎn)為穩(wěn)健型，投資側(cè)重于債券基金、可轉(zhuǎn)債(行情論壇)、銀行理財(cái)產(chǎn)品等收益適中、風(fēng)險(xiǎn)度低的保本理財(cái)產(chǎn)品，降低損失風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)然，進(jìn)行教育理財(cái)要未雨綢繆，盡早開始，不要臨時(shí)抱佛腳。

教育儲蓄：適合小額教育費(fèi)用

教育儲蓄為零存整取定期儲蓄存款，存期分為1年、3年、6年。最低起存金額為50元，存入金額為50元的整倍數(shù)，可一次性存入，也可分次存入或按月存入，本金合計(jì)最高限額為2萬元。教育儲蓄的利率享受兩大優(yōu)惠政策，除免征利息所得稅外，其作為零存整取儲蓄將享受整存整取利率，利率優(yōu)惠幅度在25%以上。

教育儲蓄剛剛問世時(shí)，曾一度因免繳利息稅而受到學(xué)生家長的青睞。但由于其存在著免稅手續(xù)復(fù)雜、存款限額較低等諸多弊端，如對象為小學(xué)四年級以上的在校學(xué)生，支取時(shí)必須提供所在學(xué)校出具的存款人正在接受非義務(wù)教育的證明，每一賬戶本金合計(jì)最高限額為2萬元等規(guī)定，因而近年來備受冷落。

不過理財(cái)師認(rèn)為，這種存款方式適合工資收入不高、有資金流動性要求的家庭。收益有保證，零存整取，也可積少成多，比較適合為小額教育費(fèi)用做準(zhǔn)備。

辦理教育儲蓄應(yīng)注意五點(diǎn)：

1.必須為4年級以上學(xué)生，賬戶到期領(lǐng)取時(shí)，孩子必須處于非義務(wù)教育階段；

2.到期支取時(shí)必須提供接受非義務(wù)教育的身份證明，才可享受整存整取利率并免征儲蓄存款利息所得稅；

3.提前支取時(shí)必須全額支??；

4.逾期支取，其超過原定存期的部分按支取日活期儲蓄存款利率計(jì)付利息；

5.存款方式靈活，在選擇按月存款時(shí)，存款人可選擇每月固定存入、按月自動供款或與銀行自主協(xié)商三種方式。此儲蓄品種最高金額為每戶2萬元，存款人若選擇每月存5000元，4個(gè)月即可繳完，但至少要存兩次，每次最多1萬元。另外，選擇自動轉(zhuǎn)賬功能時(shí)必須簽訂協(xié)議，必須是同戶提供轉(zhuǎn)賬。例如，孩子作為教育儲蓄的存款人，父母的賬戶不可提供轉(zhuǎn)賬，只能從孩子的其他賬戶中轉(zhuǎn)賬。

基金定投：小錢變大錢

基金定投業(yè)務(wù)是指在一定的投資期間內(nèi)，投資人以固定時(shí)間、固定金額申購某只基金產(chǎn)品的業(yè)務(wù)。基金管理公司接受投資人的基金定投申購業(yè)務(wù)申請后，根據(jù)投資人的要求在某一固定期限(以月為最小單位)從投資人指定的資金賬戶內(nèi)扣劃固定的申購款(行情論壇)項(xiàng)，從而完成基金購買行為。比較類似于銀行的零存整取方式。一般來說，基金定投比較適合風(fēng)險(xiǎn)承受能力低的工薪階層、具有特定理財(cái)目標(biāo)需要的父母(如子女教育基金、退休金計(jì)劃)和剛離開學(xué)校進(jìn)入社會的年輕人。

與此相對應(yīng)的是一次性投資，就是在某一時(shí)點(diǎn)一次性的購買基金的行為。應(yīng)該說，這兩種投資方式各有所長。一般來說，單筆投資需要一次投入較多的資金，買入時(shí)機(jī)的選擇會對收益率產(chǎn)生較大的影響。因此，單筆投資者需要對市場狀況進(jìn)行分析，并能承受較高的風(fēng)險(xiǎn)。而定期定額投資，因?yàn)橘Y金是分期小量進(jìn)場，價(jià)格低時(shí)，買入份額較多，價(jià)格高時(shí)，買入份額較少?？梢杂行Ы档惋L(fēng)險(xiǎn)，對于無暇研究市場及精確把握進(jìn)場時(shí)點(diǎn)的投資人來說，是一種比較合適的中長期投資方式。

舉一個(gè)例子，假如一對夫婦計(jì)劃為其兒子建立一個(gè)教育基金，假設(shè)兒子剛上小學(xué)，投資年限為16年，已經(jīng)決定投資華夏基金旗下的華夏成長(凈值持倉)證券投資基金，期望年收益率為10%，每期扣款500元，申購費(fèi)率為1.8%，收費(fèi)方式為前端收費(fèi)，將這些信息輸入華夏基金公司提供的定期定額投資計(jì)算器，可以得出到期收益為134984.26元，期間申購總費(fèi)用1728.00元，到期本利和230984.26元，這樣一筆錢，應(yīng)該可抵孩子讀大學(xué)和研究生的費(fèi)用。從這個(gè)例子也可以看出定期定額投資將小錢變大錢和復(fù)利效應(yīng)的威力。

嚴(yán)萍表示，定投基金的年收益基本相當(dāng)GDP的增長速度，大概在8%至10%左右，完全能夠抵抗通貨膨脹率，而且這種“定投計(jì)劃”避免了人為的主觀判斷，不必在乎進(jìn)場時(shí)點(diǎn)，也不必在意市場價(jià)格，無需為股市短期波動改變長期投資決策。10年以上，等孩子成年，可以解決不少教育費(fèi)用、婚嫁費(fèi)用甚至創(chuàng)業(yè)費(fèi)用。當(dāng)然，為規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，可以半年或一年時(shí)間適當(dāng)調(diào)整一次基金持有情況，也可以選擇幾家基金公司分散風(fēng)險(xiǎn)。每月的定投金額大約為剩余資產(chǎn)的20%至30%。